又是一年年报季，作为商业银行“第一梯队”，工行、农行、中行、建行、交行和邮储银行六大国有商业银行拿出了不错的“成绩单”。统计数据显示，六家国有大行2022年净利润合计13476.03亿元，相当于日赚37亿元。尽管息差承压、归母净利增速普遍下降，六家国有大行仍保持资产质量持续向好，不良贷款率均呈下降趋势。

实体企业生产忙 图片来源：新华社

营收净利实现双增

从年报披露数据看，2022年，六大行营业收入分别为工行8400亿元、建行8224.73亿元、农行7248.68亿元、中行6180.09亿元、邮储银行3349.56亿元、交行2729.78亿元。尽管营收均实现增长，但从营收增速来看，六大行则不尽相同。年报显示，国有六大行增速明显放缓，实现正增长的有农行、中行、交行和邮储银行，其中邮储银行增长最快为5.08%，工行和建行出现负增长，同比下降2.26%和0.22%。

从归母净利润对比中可以看出，六大行中“最赚钱”的仍是工商银行。2022年工行实现归母净利润3604.83亿元，建设银行归母净利润为3238.61亿元，农业银行、中国银行归母净利润均超2000亿元，分别达2591.4亿元、2274.39亿元，交通银行、邮储银行归母净利润分别为921.49亿元、852.24亿元，虽然邮储银行净利润金额位于“队尾”，但该行是六大行中唯一净利增幅超两位数的银行，同比增长达11.89%。

从资产规模来看，“宇宙行”工行以39.61万亿元的资产规模依然占据首位；建行、农行和中行则继续位列第二、第三和第四，资产规模分别为34.60万亿元、33.93万亿元、28.91万亿元；邮储银行资产规模达14.07万亿元位列第五；交行总规模12.99万亿元，位列第六位。

息差承压趋势未变

净息差是银行盈利能力的体现。近两年来，市场利率持续下行，银行业息差不断收窄。2022年，银行业息差、利差持续收窄的趋势并未能得到扭转，六大行年报显示，除中国银行外，其他五大行公布的净息差均较上年有不同程度的下滑。

具体来看，农业银行净利息收益率为1.9%，同比减少22个基点；工商银行净利息收益率为1.92%，比上年下降19个基点；邮储银行净利息收益率同比减少16个基点至2.2%；建设银行净利息收益率2.02%，同比下降11个基点；交通银行净利息收益率为同比减少8个基点至1.48%。仅中国银行息差逆势上行，净息差微增1个基点至1.76%。

对于净息差的下降，建设银行首席财务官生柳荣在业绩发布会上表示，“尽管这个‘考试科目’在成绩单中显得不理想，但是在同班同学、在可比同业当中保持了领先。”他预计，2023年中国银行业的净息差仍有下行压力，尤其是一季度影响会大一些，因为大量贷款重定价会在一季度实行转换，但后三个季度净息差下行趋势预计会放缓。

“去年LPR多次调整，特别是五年期LPR下调了35个BP，大部分按揭贷款和一些浮动利率贷款在今年1月份重定价，这个对银行业影响是比较大的。”邮储银行副行长张学文表示，2023年息差既面临挑战也有积极的因素。挑战是银行业共同面对的，积极的因素则是资产端自从去年11月份开始，随着信贷需求的回暖，各类市场利率呈现回升的迹象；同时非信贷方面资金价格也有所回升，十年期国债收益率最高突破了2.9%，总体利率中枢有可能高于去年。在负债端，去年银行业存款的付息率也有下降，但是下降幅度不及资产端收益率，这就导致了息差的收窄。

资产质量保持稳健

从资产质量来看，2022年六家国有大行整体保持稳健。除邮储银行外，其余五家银行不良贷款率均较上年有所减少，拨备覆盖率有所增厚。

具体来看，截至2022年末，工商银行、建设银行不良贷款率均较上年末下降0.04个百分点至1.38%；农业银行不良贷款率为1.37%，较上年末减少0.06个百分点；交通银行不良贷款率降幅最大，较上年末下降0.13个百分点至1.35%；中国银行不良贷款率为1.32%，下降0.01个百分点；邮储银行不良贷款率虽较上年末上升0.02个百分点至0.84%，但仍处于六家国有大行中较低水平。

数据显示，2022年六大行房地产业贷款不良率均出现较大幅度上升。房地产市场调整导致的潜在风险也成为了各方关注焦点。

“去年一年农业银行积极支持，特别是刚需和改善性住房需求。”农业银行副行长张旭光介绍，到2022年末，农行个人住房按揭贷款余额是5.35万亿，较年初增加了1000亿元，增量份额在同业是领先的。张旭光表示，随着房地产市场的企稳回暖向好，目前整个按揭贷款需求也在转好。从农行储备数据来看，到2月末，个人住房按揭贷款的储备，即已审批未发放的有433亿元，月度环比增长了31%，月度新收单873亿元，月度环比增长57%，“这是一个非常高的环比增速。”

“我们会把逾期或欠息时间超过60天以上的，都归入到不良；同业违约率比较高或者存在较大完工风险的，我们认为可能会造成贷款实质性风险的，都一律下降到不良。”交通银行首席风险官林骅表示，该行一直将房地产贷款作为重点进行风险排查，并按照实质性风险判断原则对具有潜在风险的项目予以重点管理。林骅还表示，目前整体宏观环境的风险在收敛，交行房地产贷款的风险总体可控。

加大实体信贷支持

在信贷方面，2022年六大行贷款总额增幅均超10%。具体来看，截至2022年末，工商银行客户贷款及垫款总额23.21万亿元，增长12.3%；建设银行发放贷款和垫款总额21.20万亿元，增幅12.71%；农业银行贷款和垫款总额达19.8万亿元，新增2.59万亿元，增速15.1%；中国银行客户贷款总额17.56万亿元，比上年末增加1.84万亿元，增长11.72%；交通银行客户贷款余额7.3万亿元，增幅11.22%；邮储银行客户贷款总额7.21万亿元，较上年末增长11.72%。

聚焦实体经济重点领域和薄弱环节，既注重巩固传统的优势信贷领域，也注重拓展新的增长点。2022年工商银行制造业贷款余额突破3万亿元，比年初增加了8700亿元，增速超过40%。同时战略性新兴产业、绿色、基建、涉农、民营、普惠等贷款加快增长，其中绿色贷款余额近4万亿元，涉农贷款余额超过3万亿元，普惠贷款增速超过40%，战略性新兴产业贷款增速近70%。

农业银行在国有四大行中贷款增速最快，农行年报显示，2022年，该行服务实体经济走在前列，大力支持现代产业体系建设，制造业贷款余额2.3万亿元，增速31.8%，其中制造业中长期贷款增速52.8%。战略性新兴产业贷款余额1.24万亿元，新增3，828亿元，增速44.6%。与此同时，该行在粮食重点领域、乡村产业、乡村建设贷款增速分别为22.5%、22.4%、21.6%，显著高于全行和县域贷款增速。

谈及2023年信贷投放重点，建设银行副行长崔勇介绍，该行将继续加大对实体经济支持力度，在制造业、绿色金融、科技创新等关键领域保持信贷投放高速增长态势，增加幸福产业投向，推出普惠金融新产品，围绕康养、教育、医疗、文化、体育、旅游等六大板块，持续加大信贷投入。